La industria del polipropileno modificado se enfrenta a una dura competencia interna y los productos diferenciados de alta gama generarán nuevas oportunidades.

El rápido desarrollo de tecnologías como la comunicación 5G, la Internet de las cosas, la inteligencia artificial (IA), la economía de baja altitud, la impresión 3D y el auge de la vida inteligente y los vehículos de nueva energía aumentarán constantemente los requisitos del mercado en cuanto al rendimiento de los materiales, lo que promoverá la innovación y el desarrollo de la industria de los plásticos modificados.

01 Lado de la oferta

1.1 Disminución de las pérdidas por mantenimiento de materia prima y aumento del suministro

Recientemente, la tasa de utilización de la capacidad de producción de pp ha aumentado un 2,14% hasta el 77,51% mes a mes, y la tasa de utilización de la capacidad de producción de Sinopec ha aumentado un 1,25% hasta el 80,47% mes a mes. Durante la semana, el reinicio de la línea STPP de Sino Korean Petrochemical y las instalaciones de Yanshan Petrochemical Second Line 70000 toneladas/año ha llevado a un aumento en la tasa de utilización de la capacidad de producción de Sinopec; el reinicio de instalaciones como Dongguan Juzhengyuan Double Line 600000 toneladas/año y Zhejiang Petrochemical Fourth Line 450000 toneladas/año ha aumentado la tasa media de utilización de la capacidad de polipropileno. En términos de utilización de la capacidad de producción, la próxima semana, la línea STPP de Hengli Petrochemical está programada para mantenimiento, y está previsto reiniciar la línea doble de North Huajin con una capacidad de 310000 toneladas por año. Se espera que las pérdidas de mantenimiento puedan disminuir. Sin embargo, el precio absoluto del polipropileno ha caído a un mínimo este año y no se descarta que las empresas aprovechen la oportunidad para reducir el suministro mediante el mantenimiento, lo que elevaría los precios. Se espera que la tasa de utilización de la capacidad de producción de polipropileno opere en torno al 77% en el futuro próximo.

Según los datos recientes, el equipo de PP ha sufrido una pérdida de 197,53 millones de toneladas, una disminución del 8,44% en comparación con el período anterior; La pérdida de mantenimiento fue de 125430 toneladas, una disminución del 16,73% en comparación con la semana pasada; La pérdida de reducción de carga fue de 72100 toneladas, un aumento del 10,74% en comparación con la semana pasada. Se han agregado nuevas instalaciones de estacionamiento, incluidas Ningbo Jinfa y Guangxi Hongyi; El equipo de conducción incluye la línea STPP de la petroquímica chino-coreana, la cuarta línea de la petroquímica de Zhejiang, etc.; El equipo de conducción planificado incluye la vía doble de Huajin del Norte. Se reinicia la línea doble de la petroquímica de Zhejiang y la de Juzhengyuan de Dongguan, lo que resulta en una disminución de las pérdidas por mantenimiento del equipo. Sin embargo, el funcionamiento del nuevo dispositivo de conducción fue inestable durante la semana, lo que provocó un aumento de las pérdidas por reducción de carga. En general, con el reinicio de la unidad de apagado temporal, los datos de pérdida de las unidades domésticas de polipropileno han disminuido.

En cuanto al mercado futuro, en las próximas 1-2 semanas, los equipos para mantenimiento de fallas tempranas enfrentarán un reinicio gradual y la pérdida de mantenimiento de los equipos puede disminuir gradualmente. Sin embargo, los precios bajos suprimirán el entusiasmo por la producción petroquímica y no se puede descartar el riesgo de un aumento en el número de equipos parados temporalmente.

02 Lado de la demanda

2.1 El aligeramiento de los automóviles se convierte en el motor del crecimiento de la demanda de polipropileno modificado

A medida que la industria automotriz entra oficialmente en su edad de oro, desde la perspectiva de la producción de automóviles, la producción y las ventas de automóviles de China de enero a agosto de este año aumentaron aproximadamente un 2,5% y un 3% interanual, respectivamente, la guerra de precios de los modelos de vehículos de nueva energía en la primera mitad del año hizo que las compañías automotrices sufrieran mucho, pero gradualmente se calmó después de entrar en agosto, mientras que los vehículos de combustible mostraron fuertes esfuerzos de promoción de mayo a julio. La producción de automóviles en agosto aumentó un 8,49% mes a mes. A medida que entramos en la temporada alta tradicional para los automóviles, existe una expectativa de mayor demanda y se espera que el cuarto trimestre continúe la tendencia del año anterior.

Después de experimentar la prueba de la epidemia en 2021, la industria automotriz china se recuperó rápidamente y alcanzó un nuevo récord en ventas, siendo el crecimiento significativo en el volumen de exportación la principal fuerza impulsora. En el primer semestre de 2024, aunque la tasa de crecimiento interanual de las ventas nacionales ha disminuido, el mercado en general aún mantiene una tendencia de crecimiento positiva. Al mismo tiempo, la industria de vehículos de nueva energía de China está mostrando un rápido impulso de desarrollo, con su tasa de penetración aumentando continuamente. De enero a julio de 2024, la producción de vehículos de nueva energía alcanzó alrededor de 5,83 millones de unidades, un aumento interanual del 74,33% de enero a julio de 2021. Liderando el rápido ascenso de las empresas automotrices chinas y remodelando gradualmente el patrón futuro de la industria automotriz a escala global. Bajo la influencia de factores macroeconómicos, se espera que los vehículos de nueva energía mantengan un desarrollo estable en el cuarto trimestre.

2.2 El polipropileno modificado para electrodomésticos promueve la sustitución doméstica

La industria de los electrodomésticos es una industria tradicionalmente ventajosa en la economía nacional de China. Frente al impacto inmobiliario, la industria de los electrodomésticos aumenta activamente la variedad, mejora la calidad y acelera la actualización del consumo con nuevos productos electrodomésticos ecológicos, inteligentes y saludables. La implementación efectiva del programa de intercambio de electrodomésticos en varias regiones y el aumento de la demanda durante la temporada alta de consumo de verano han llevado a un crecimiento constante y rápido en la producción de electrodomésticos. La producción de refrigeradores, lavadoras, televisores y acondicionadores de aire de enero a julio de 2024 fue de 58,968 millones de unidades, 60,879 millones de unidades, 11,2323 millones de unidades y 176,104 millones de unidades, respectivamente, un aumento del 3,96%, 7,48%, 2,97% y 7,39% interanual de enero a julio de 2023.

En el sector de los electrodomésticos, la demanda de materias primas plásticas para lavadoras y frigoríficos es tan alta como el 30% - 40% por unidad, o incluso más. El contenido de plástico en los televisores representa el 23% - 25%, mientras que los acondicionadores de aire representan alrededor del 11%. El uso promedio en electrodomésticos como televisores y acondicionadores de aire es de 1,5-2,5 kilogramos por unidad. Un frigorífico o una lavadora completamente automática normalmente requiere más de 100 juegos de moldes de inyección, mientras que un televisor requiere 60-70 juegos de moldes de inyección. La aplicación de plásticos generales, plásticos de ingeniería, plásticos modificados y materiales de aleación de plástico en la industria de los electrodomésticos se está extendiendo cada vez más. Los plásticos se han convertido en el material de más rápido crecimiento en el campo de los electrodomésticos, y la plastificación de productos se ha convertido en una característica importante de la industria de los electrodomésticos.

2.3 Las industrias emergentes promueven el desarrollo de alta gama de polipropileno modificado

Conducción autónoma: Con el desarrollo de la tecnología de conducción autónoma, cada vez hay más dispositivos electrónicos y sensores en el interior de los automóviles, que requieren materiales ligeros y resistentes a la corrosión para su protección. Los plásticos modificados se han convertido en un material ideal para estos dispositivos debido a su excelente aislamiento eléctrico y resistencia a la corrosión. El polipropileno modificado tiene las ventajas de una buena resistencia al impacto, resistencia al calor, resistencia a la corrosión y alto módulo, lo que puede mejorar el rendimiento de seguridad de los automóviles. En la tecnología de conducción autónoma, la mejora del rendimiento de seguridad es particularmente importante, ya que los vehículos autónomos deben poder soportar diversos desafíos en condiciones climáticas y de carretera complejas. 

Aeronaves de baja altitud: la poca resistencia es un gran desafío para los drones. Además de aumentar la capacidad de la batería o explorar nuevos soportes de energía, los componentes livianos también logran el efecto de mejorar la resistencia. Se puede comprar polipropileno modificado para el fuselaje, las alas y las alas de los drones. Además de ser liviano, el polipropileno modificado también tiene ventajas como la formabilidad, la resistencia a la intemperie, la economía y el tratamiento de la superficie.

03 Actualización impulsada por la demanda de la industria del polipropileno modificado

La producción de polipropileno modificado mostró una tendencia ascendente de 2019 a 2023, aumentando a 10,0198 millones de toneladas en 2023, un aumento interanual del 3,04%. Con el rápido desarrollo de la tecnología de modificación de plásticos, el efecto de sustitución de los productos de polipropileno modificado sobre otros materiales continúa expandiéndose en la tendencia de aligeramiento automotriz, materiales de alto rendimiento para electrodomésticos y protección ambiental ecológica. Esto aumentará aún más la demanda de productos de polipropileno modificado en las industrias automotriz y de electrodomésticos. Además, la expansión de la aplicación de productos de polipropileno modificado en electrodomésticos electrónicos, equipos de oficina, herramientas eléctricas y otros campos, así como en la industria aeroespacial, fabricación de ferrocarriles de alta velocidad y otros campos, también brinda un amplio espacio de desarrollo para este producto. Impulsada por el mercado downstream, esperamos que la producción de polipropileno modificado mantenga una tasa de crecimiento media a alta en el futuro.

En general, actualmente existe un exceso de capacidad en la capacidad de producción de plásticos modificados de gama media a baja en China, mientras que la dependencia de los plásticos modificados de gama alta sigue siendo relativamente alta. La aplicación de productos plásticos con baja densidad, alta rigidez, alta tenacidad, resistencia a altas temperaturas y bajos compuestos orgánicos volátiles se generalizará cada vez más, y el mercado generará más demanda de plásticos modificados de alta calidad. En el futuro, esto se deberá a un suministro suficiente de materias primas de PP y a importantes ventajas de costes. Además, con el avance continuo de la tecnología de modificación, el polipropileno modificado no solo sustituye a otros productos, sino que también supone un mayor incremento del consumo; los drones, los robots, los bienes de consumo de alta gama, los equipos deportivos y más se convertirán en motores importantes en el sector de consumo de la industria, y los plásticos modificados de alta gama diferenciados marcarán el comienzo de un espacio de desarrollo más amplio.